La función de la administración de riesgo

La función de administración de riesgos 1. Antecedentes de la administración de riesgos 2. Clasificación de los riesgos financieros 3. El proceso de administración de riesgos 4. Desastres financieros en ausencia de administración de riesgos

La administración de riesgos es una herramienta que ayuda en el proceso de toma de decisiones. No sólo convierte la incertidumbre en oportunidad, sino evita el suicidio financiero y catástrofes de graves consecuencias.
El riesgo es un aspecto relacionado con la psicología del ser humano, con las matemáticas, la estadística y la experiencia adquirida a través de los años. La función de la administración de riesgos es en esencia un método …ver más…

Destaca en particular el desarrollo de productos derivados (futuros, opciones y swaps).
1973 – Fisher Black y Myron Scholes – desarrollo más importante: proponen la fórmula para valuar el precio de las opciones financieras.
1994 . Banco estadounidense JP Morgan – propuso el concepto de “valor en riesgo” como modelo para medir cuantitativamente los riesgos de mercado en instrumentos financieros o portafolios con varios tipos de instrumentos. El valor en riesgo (VaR) es un modelo estadístico basado en la teoría de la probabilidad.
Con la propuesta de JP Morgan, en la cual se incorporan los conceptos de estadística desarrollados en el siglo XVII, la administración de riesgos moderna se concibe como la adopción de un enfoque más proactivo, que transforma la manera de medir y monitorear los riesgos.
Con el tiempo, los matemáticos han transformado la teoría de la probabilidad, de ser un instrumento aplicado al pronóstico de ganar o perder juegos de azar, a una poderosa herramienta que involucra información de posiciones en riesgo en grandes corporaciones, para su medición y monitoreo.
Riesgo de mercado: Pérdida que puede sufrir un inversionista debido a la diferencia en los precios que se registran en el mercado o en movimientos de los llamados factores de riesgo (tasas de interés, tipos de cambio, etc.).
Riesgo de crédito: Pérdida potencial producto del incumplimiento de la contraparte en una