Valor en Riesgo
(VAR)

- Es un método para cuantificar la exposición al riesgo de mercado, utilizando técnicas estadísticas tradicionales; utilizado cuando se desea medir los riesgos en los portafolios de inversión.

- Es decir, mide la pérdida que se podría sufrir en condiciones normales de mercado en un intervalo de tiempo y con un cierto nivel de probabilidad o de confianza (probabilidades); sólo proporciona una medida resumida del riesgo del mercado.

- Herramienta más empleada para la medición de riesgo, por la sencillez del concepto y en especial lo intuitivo de su interpretación, al ser ésta la medida (estimación) de la máxima pérdida posible para un horizonte de tiempo y un nivel de significancia determinados,